疫情一年后交成績單，起底科技圈“隱形贏家”
縱觀各行各業最新財報，一方面，餐飲、旅游、酒店、航運等行業受到的挫傷讓人唏噓。比如國航、東航、南航三大航空公司合計虧損超370億元人民幣，而餐飲企業如全聚德烤鴨就能虧到兩個億，可以說一年虧光三年利潤。
但是，當我們將視線移動到科技圈這邊，則會感到提神很多。在云課堂、云會議等需求下，阿里、騰訊等云與互聯網巨頭無疑是疫情下的“顯性王者”，而在背后，還有更多“隱形贏家”引起我們的注意。
比如，各地風靡的紅外測溫設備背后，供應商如高德紅外利潤同比飆升至數十億，漲超三倍。疫情之下，我們看到浮現出一批國產科技實力干將，他們有的借勢賺得盆滿缽滿，有的即使增速變緩，卻也還是正增長，不得不說讓國航、全聚德這樣的大小企業羨慕不已。
這些企業雖然看起來零零散散，但他們卻以點帶面地連起了從智能終端到元器件廠商，從軟件算法到云、網絡基礎設施廠家的整個信息技術產業鏈的成片增長態勢。
“歲寒，然后知松柏之后凋也。”這些科技企業不僅自身克服疫情打擊，也在以信息科技技術賦能疫后經濟恢復。這種科技強國的動向也引起國外的關注，近日，美國正在推進計劃在五年內投資1000億美元用于基礎和先進技術研究，議員稱其就是要在科技競爭中戰勝中國。
隨著各上市科技企業的2020年財報陸續出爐，從這些最新財報中復盤疫情這場大考，除了明星巨頭，我們還看到哪些“隱形贏家”悶聲發財？背后又孕育著怎樣商業新藍海？我們對此進行了深入探討。
1、一臺紅外測溫儀背后，增長表象和自研實力
高德紅外是在疫情中因紅外測溫設備“火出圈”的一大企業，近日，高德紅外發布2020年財報，印證“名利雙收”的成績。
3月5日，高德紅外發布2020年財報，顯示其在2020年實現營收32.7億元，同比增長99.68%；歸屬于上市公司股東的凈利潤超過10億，同比飆升353.6%。高德紅外在2019年凈利潤增長只有67.34%，今年這樣的飛速增長，得益于其在疫情測溫防控中的動作。
與高德紅外市場地位相當的還有大立科技公司，增長也十分可觀。近日大立科技財報顯示，其2020年公司實現營業收入10.9億元，同比增長105.52%，凈利潤3.9億元，同比增長187.56%。
疫情突然，為什么國產紅外企業能夠快速承接下這一緊缺市場，在寒冬臘月開始將紅外測溫儀布設在眾多樞紐要塞？這離不開在2008年前后，國產廠商大舉發力自研紅外芯片技術，這在當時還被歐美企業壟斷。
比如，高德紅外持續投入20億元，自研關鍵的“非制冷紅外焦平面探測器”，市場份額一度進入全球前五。只是，紅外廠商的技術此前大多數應用于軍事領域，在大眾認知度不高。但是一場疫情下紅外廠商厚積薄發，終于“功夫不負有心人”。
大型紅外測溫儀廠家收獲頗豐，小型額溫槍類設備也非常普遍。比如魚躍醫療科技是其中一大供應廠商，近日，魚躍醫療最新發布的2020年財報顯示，其實現營業總收入67.26億元，同比增長45.08%；歸屬母公司股東凈利潤17.59億元，同比增長133.74%；基本每股收益達到1.75元。
在2020年疫情紅外測溫需求爆發下，還有艾睿光電、紅相科技等紅外相關企業都吃下很多市場，雖然暫時沒有財報數據，但增長可以想象。此外，還有一些安防、AI等跨界玩家加速布局，也支持了喜人的業績增長。
除了測溫領域，在呼吸機、檢測試劑等領域都看到能夠快速承接緊急需求的企業。這類科技企業看似只是反應敏銳，但背后大多是基于技術實力的厚積薄發。
2、AI支持“非接觸”交互，視覺物聯企業的“黃金時代”
接著紅外熱成像測溫領域來說，這也是視覺物聯企業在疫情下的增長舞臺。以海康威視、大華股份、宇視科技等為代表視覺物聯領域的玩家承接下大量緊急的市場需求，甚至可能因此比紅外廠家賺得更多。
以海康威視最近發布的2020年財報顯示，其2020年營業總收入635.03億元，比上年同期增長10.14%；凈利潤133.86億元，比上年同期增長7.82%；大華凈利潤實現39.03億元，同比增長22.42%；宇視營收48.68億元，同比增長11.53%……其中，都離不開紅外測溫類產品的巨大貢獻。
當然，視覺物聯企業增長不僅受到紅外測溫需求的影響，也受到本身安防項目重啟、企業數字化轉型相關的眾多業務拉動。比如，海康企事業事業群EBG的收入是151.80億元，同比增長20.56%，大華工業互聯網領域、視訊協作、樂橙家用等創新業務增長迅猛達四成，其中智慧制造業務收入實現 60%以上增長。
牽一發而動全身，視覺物聯企業上游的元器件廠商也是疫情中的隱形贏家。比如鏡頭供應廠商鳳凰光學近日發布2020年度報告，報告期內公司實現營業收入12億元，同比增長12.83%；歸屬于上市公司股東的凈利潤1.4億元，同比增長222.68%，據稱公司收到的各項政府補助對公司凈利潤有積極影響。
除了行業視覺物聯玩家，以百度、曠視、澎思、虹軟等為代表的強AI技術企業在疫情中動作不斷。比如，在紅外測溫儀中加持AI算法，以及在人臉識別打卡機、智慧社區門禁等方案中尋求“非接觸式”市場。
表現在財報上，比如百度雖然收益一般大多來自廣告業務，但2020年其非營銷收入達到 124 億元，同比增長 28%，主要受益于云和其他服務的推動；而第四季度據稱百度智能云憑借差異化的 AI 解決方案優勢實現同比增長67%，年化收入約130億元；
還比如視覺算法提供商虹軟科技在4月25日發布2020年報，顯示其2020年歸屬于母公司所有者的凈利潤2.51億元，同比增長19.53%；營業收入6.83億元，同比增長21.03%；基本每股收益0.62元，同比增長12.73%。科創板AI第一股在疫情中交出了好成績，除此之外，包括曠視、澎思等在內的尚未上市的AI企業沒有公布財報，但相關人士稱其也實現了不錯的增長。
可以看到，視覺物聯行業在疫情中政府、中小企業項目停擺的背景下，通過紅外測溫、非接觸通行驗證等疫情防控場景中找到了增長機會，并將AI技術的應用價值發揮出來。
當疫情的陰霾將許多人隔離在家，機器的“眼睛”則變得更加重要，幫人在疫區、異地采集數據，指導決策。一旦這些智能終端設備架設起來，將可能持續復用延續下去，也為視覺物聯企業帶來持續的增長機會。
3、電話機器人、送餐機器人、物流機器人，都在增長
在疫情中，許多人收到了電話機器人調查密切接觸情況，也有人通過網絡機器人系統接受練口語等智慧教育服務，背后離不開以科大訊飛、云之聲、思必馳等為代表的NLP領域AI企業。
就在近日，科大訊飛公布了2020年度財報，顯示其在2020年實現營收130.25億元，同比去年的100.79億元增長了29.23%；歸屬于上市公司股東的凈利潤為13.64億元，同比增長66.48%，為上市以后最大漲幅。
智慧教育是訊飛在疫情中加大布局的領域，表現在財報數據上——2020年度訊飛智慧教育業務營收達40億，同比增長達到70%。科大訊飛總裁吳曉如透露，2020年科大訊飛在教育業務上的中標合同額達到了52億，同比增長達到86%，整條產品線進入規模增長階段，占整體營收比重達到31%。
電話機器人更多仍是軟件算法，不能算真正得機器人。而在產業認知的機器人賽道，工業機器人和服務機器人行業都涌現出借勢增長的玩家。
肉眼可見，在疫情用工荒下，許多餐廳開始落地送餐機器人等服務機器人，還有機器人進入醫院進行消毒、送藥。雖然很多機器人創企提供商尚未公布營收，但業內人士稱行業即將在疫情催促下迎來爆發期。比如，普渡機器人、擎朗機器人紛紛宣布出貨量超1萬臺，由于技術進步這類機器人成本可以壓縮到人力成本的20%之多。
開頭已經提到，餐廳如全聚德烤鴨2020年一年虧光近三年利潤，他們不僅面臨聚集限制的影響，在下半年疫情相對穩定時，依然面臨用工荒，而服務機器人恰恰在解決這類問題。
在工業機器人方面，以倉儲機器人為代表的產品解決方案也被順豐等快遞及其代理商廣泛采用，比如靈動科技稱某全球領先服裝企業的電商銷售從40%增長到60%，也刺激其采用倉促機器人，倉促機器人行業也有望在后疫情2021年迎來新爆發。
可以看到，在人工智能賽道中，機器視覺、自然語言處理、機器人等賽道都有一些代表玩家實現業務落地的爆發，并且部分在財報數據上有真實的增長應驗。疫情在帶來各行各業生產、服務困難的同時，也催促產業的人機協同趨勢興起。
在疫情“非接觸”浪潮中，機器人可以代替人去做重復性較強、或危險性較大的工作。然而值得隱憂的是，疫情中也有很多機器人是企業捐贈的形式進入應用場景，那么疫情之后這些機器人是否很好地復用，從而為機器人企業帶來持續的運維收入，以及是否能增加更多付費購買或租用的用戶，都值得我們繼續關注。
4、新基建廠商集體大漲，云、網、安全等需求大
在2020年新冠疫情中，健康碼、云會議、云醫療、云課堂迅速落地，直播帶貨、社區文娛等線上應用也更加火爆，相關應用及背后云服務提供商也賺的盆滿缽滿。以在國內也有大范圍應用的視訊平臺Zoom來說，其2021財年，Zoom總凈營收為26.514億美元，同比增長326%，截至2012年底股價翻了近4倍。
但與此同時，線下零售、線下會展、交通運輸等產業玩家幾乎虧本到絕望。比如3月30日，國內三大航空公司國航、東航、南航陸續公布了2020年全年財報，凈利潤分別減少324.85%、470.42%、508.98%，合計虧損超370億元人民幣。
那么錢被誰賺去了？無疑有這些云、網、應用的提供商。2020年也是“新基建”興起的一年，在此背景下，我們看到對應的云服務、服務器、通訊、網絡安全等領域廠商有許多也實現增長。
拿云服務來說，阿里財報顯示，其在過去四個季度，阿里云總營收規模高達555億元。而阿里云也自2009年成立以來，首次實現盈虧平衡。華為云這邊，據稱在2020年增幅達到168%，為全球增長最迅猛的云服務。Gartner最新數據顯示，2020年全球公有云IaaS市場華為已取代騰訊進入前五，市場份額達4.2%。
騰訊云這邊，3月24日，騰訊發布2020年Q4及全年財報，財報顯示，騰訊“金融科技及企業服務”第四季度收入385億元，同比增長29％，全年收入1280.86億元，同比增長27％。這是騰訊企業業務不錯的成績單。據分析，其中離不開建康碼這樣的抗疫應用的支持，也離不開金融云數字化項目等傳統企業數字化轉型需求的催促。而百度云的增長，在前文第二部分中也已經提到。
阿里、騰訊在疫情中獲得增長可以想象，因為電商、手游等服務都在疫情中增長明顯。但企業大增長背后，面向企業的云服務部門無疑是新的“隱形贏家”。
說到云就離不開服務器，2020年我國服務器廠商也在2020年實現了可觀增長。比如，4月23日，浪潮信息發布財報顯示，去年全年營業收入630.38億元，同比增長22.04%；凈利14.66億元 同比增長57.90%；聯想集團3月31日發布財報顯示，其2020年，公司收入為人民幣4,175.67億元，同比上升7%，下半年歸母凈利潤實現了243%的同比增長。
計算與聯接是分不開的兩大環節，在通訊聯接方面，包括華為、新華三等在內的玩家都實現預期內的增長。
華為這邊，盡管2020年受到美國制裁消費者業務、國外運營商業務都有所受阻，但國內的5G需求、企業業務需求仍使其營收堅挺。2021年3月31日華為發布年度財報，顯示其2020年營收8,914億元人民幣，同比增長3.8%。
看看其他家，中興通訊這邊，財報顯示其實現營業收1014.5億元，同比增長11.8%，扣除非經常性損益的凈利潤實現10.36億元，同比增加113.66%。而新華三母公司紫光集團最新財報數據顯示，公司營業收入597.05億元，,同比增長10.36%，,歸屬于上市公司股東的凈利潤18.95億元，,同比增長2.78%。
隨著疫情中大量活動轉到線上，網絡流量大幅增加。比如，保障全球170個國家網絡不出問題就是華為在去年工作的重中之重；同時，華為通過科技幫大家抗擊疫情，除了向90多國家提供ICT設備、醫療物資等捐贈物資，通過新的數字化技術、云、智能到醫療、教育等領域。
除此之外，網絡安全方面也在2020年被更加重視。比如網絡安全廠家深信服4月19日發布2020年年度報告顯示，其營收54.58億元，同比增長18.92%。歸屬于上市公司股東的凈利潤為8.09億元，同比增長6.65%。
雖然這些企業不能囊括新基建的所有領域，但它們都是可以更清晰可以被界定為新基建范疇的企業。從它們2020年增長的維度來看，2020年我國發展新基建并非說說而已。這些新型基礎設施在疫情中收集數據、非接觸服務、環節用工荒等方面都起到了實際作用。
我們看到，當現實世界受疫情影響外面變得空空蕩蕩，人們就轉而聚集到一個數字孿生的世界中繼續交互。而基于云計算、5G、AI、信息安全等技術，這個數字孿生的世界和現實世界越來越實時同步。一旦這個數字孿生世界的架構形成，則可能在疫情過去之后繼續支持現實世界的運轉，也為背后的供應商帶來持續增長。
5、結語：疫情催促信息技術企業增長，增長會持續嗎？
通過概覽部分智能產業玩家的2020年年度財報，我們發現了眾多玩家在疫情中實現了不錯的增長，其中不乏此前知名度較低，但因疫情利潤上漲數倍、名利雙收的玩家。這些玩家很多不在一條賽道，卻以點帶面地串起了智能終端、軟件應用、AI算法、云網基礎設施等整個數字化產業鏈的連片增長態勢。
當然，各家企業的增長動因也各不相同，有的是為疫情下的生活、生產恢復提供支持，有的是為疫后的次生問題帶來替代解法，還有的可能和疫情本身關系不大。進入2021年新財年，哪些企業只是曇花一現，哪些企業又能夠持續增長猛勢，我們拭目以待。
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